Jenis-jenis Pelaburan Saham

Ilmu melabur amat jarang dimiliki oleh seseorang terutamanya orang Melayu. Jika kita pergi ke syarikat-syarikat sekuriti, jangan terperanjat akan kelihatan warga emas berbangsa Cina duduk melepak depan skrin TV.

Apa yang asyik sangat dengan skrin TV tu?
Ha...mereka asyik melihat turun-naik harga saham secara Live. Bila naik aje nilai sesebuah kaunter saham itu, maka, bersoraklah mereka mengalahkan orang yang meraikan gol di stadium bolasepak.

Ilmu melabur itu semamangnya dimiliki oleh bangsa Cina kerana mereka tahu apakah jenis-jenis pelaburan saham yang menguntungkan. Bagi mereka yang malas ke syarikat sekuriti untuk melakukan transaksi jual-beli saham, mereka hanya duduk di rumah atau pejabat dan hanya memberikan arahan kepada remisier untuk menjual lot saham mereka apabila mencecah nilai tertentu. Dah lama jugak aku tinggalkan bidang ini sejak kegawatan ekonomi pada tahun 1997 yang lalu. Sekarang ini pelaburanku lebih kepada pelaburan saham unit amanah.

Jadi apakah jenis-jenis pelaburan saham yang ada sebagai pilihan?
Jangan pening-pening kepala memikirkan yang rumit, cukuplah jika kita lihat kepada beberapa cabang pelaburan yang berikut sahaja :

• Pelaburan pasaran terbuka - Senang aje, buka suratkhabar dan lihat pada senarai kaunter saham. Cuba ikut sesuatu kaunter itu untuk tempoh tertentu. Ambilkira nilai terendah dalam tahun dan nilai tertinggi dalam tahun. Bila harga rendah, beli manakala bila agak tinggi, jual lot tersebut. Satu (1) lot bersamaan dengan 1,000 unit. Contoh : Jika 1 unit ialah RM2.03, maka, anda perlu ada RM2030.

• Pelaburan saham ASB - sebenarnya ada banyak lagi saham kelolaan Perbadanan Nasional Berhad tetapi hanya ASB yang ditonjolkan di sini kerana ianya popular. Satu (1) unit bersamaan RM1 dan keuntungan (dividen) adalah sekitar 8%.

• Pelaburan saham Unit Amanah - satu bentuk pelaburan yang digemari oleh golongan bukan Melayu terutamanya kaum Cina. Rasanya sekitar 20 tahun dahulu, jarang sekali kaum Melayu memperkatakan tentang saham Unit Amanah. Dengan pelaburan serendah RM100, anda sudah boleh membuka akaun dan membeli unit-unit saham. Pulangan agak baik di sekitar 10% - 15% dan ada ketikanya sehingga mencecah lebih 20%.

Memandangkan kaum Cina tidak dapat melabur didalam ASB, maka, mereka terpaksa memilih bidang pelaburan yang lain. ASB amat popular kerana PNB merupakan syarikat pengurusan pelaburan yang besar dan mempunyai track record yang baik. 

Tetapi, adakah anda sedar bahawa pelaburan saham Unit Amanah memberikan pulangan yang lebih tinggi berbanding ASB/ASN? Pelaburan dalam unit trust juga adalah rendah risiko berbanding saham di pasaran terbuka. Tambahan pula nilai pelaburan minima adalah serendah RM100. Jenis-jenis pelaburan saham yang telah dibincangkan disini adalah lebih umum buat santapan pembaca.

Hubungi saya, jika anda ingin mendapatkan maklumat lanjut berkenaan saham Unit Amanah. Pastikan anda hanya didekati oleh perunding Unit Trust yang berlesen.

Bacaan yang disyorkan :

• Apakah Itu Saham Patuh Syariah?

Bagaimana Menjadi Ahli CWA Star Club?

Untuk melayakkan anda menjadi ahli dan seterusnya mengekalkan taraf anda sebagai ahli CWA Star Club, anda hanya cuma perlu mengekalkan pelaburan minima RM100,000 sahaja. Ahli kelab CWA Star diberikan tempoh lanjutan sehingga 6 bulan untuk menambah pelaburan sekiranya nilai pelaburan bersih jatuh dibawah paras RM100,000.

Ringkasnya, berikut adalah taraf CWA Star Club :
GOLD : RM100,000 hingga RM500,000
PLATINUM : RM500,001 hingga RM1,000,000
DIAMOND : RM1,000,001 ke atas

Apakah Kelebihannya Menjadi Ahli CWA Star Club?
Dedicated Priority Line
Panggilan anda ditempatkan di barisan menunggu utama sekiranya anda mendail 03-7718 3188 untuk mendapatkan sebarang maklumat dan bantuan yang anda perlukan.

Financial Exclusivity
Berpeluang mendapat tawaran eksklusif berkaitan kewangan, produk-produk terbaru dari masa ke semasa untuk membolehkan ahli membina, mengumpul, melindungi dan mengagihkan kekayaan mereka.

Dedicated Star Club Member's Page
Sebagai ahli CWA Star Club, ahli diberikan keistimewaan untuk melihat rekod transaksi mereka secara online.

Free Insuran Coverage
Anda layak dilindungi dibawah Group Personal Accident dengan Perlindungan Insurans Kecacatan Kekal. Tertakluk kepada syarat dan terma.

Up-to-date Market Updates and Investment Outlook
Anda akan dimaklumkan sepenuhnya tentang keadaan pasaran dengan memberikan maklumat dan kajian pasaran secara menyeluruh.

Quarterly Consolidated Statements
Dengan satu penyata akaun, anda akan dapat melihat ke semua maklumat pelaburan anda dengan lebih kemas dan padat.

Email and SMS Alerts
Jadilah kumpulan pertama yang mengetahui akan maklumat berkaitan produk, promosi dan peristiwa-peristiwa penting.

Private Invitation To Star Club Lifestyle Events and Financial Seminars
Jemputan khas ke majlis-majlis berkaitan kehidupan anda seperti tempat-tempat makan malam yang menarik, tempat-tempat membeli-belah dan aktiviti permainan golf.

Lifstyle Offers
Berpeluang mendapat layanan eksklusif, diskaun, hadiah secara mengejut pada waktu yang tertentu (Tertakluk kepada terma dan syarat).

Tapi langkah awal untuk menjadi ahli CWA Star Club sudah tentulah melabur terlebih dahulu dengan CWA. Ingin tahu lebih lanjut tentang saham Unit Amanah yang berisiko rendah? Pulangan pelaburan yang agak tinggi dalam jangkamasa panjang. Perlu diketahui setiap pelaburan yang menjanjikan pulangan yang tinggi dalam tempoh singkat adalah pelaburan berisiko tinggi.

Semuanya terjawab di sini, Bagaimana Menggandakan Wang Anda.

Bagaimana Menggandakan Wang Anda?

Sebelum pergi lebih jauh akan apakah bentuk pelaburan yang boleh menggandakan wang anda, eloklah kiranya kita lihat kepada rumusan yang boleh diguna-pakai dalam menentukan bilakah masanya wang anda akan berganda.

Sebenarnya ramai yang bertanya kepada saya apabila saja saya memulakan sesi penerangan tentang maklumat asas mengenai pelaburan saham Unit Amanah. Soalannya berkisar tentang berikut :

• kalau saya labur 10,000 bila duit saya akan berganda?
• kalau saya labur 10,000 berapa duit saya selepas 20 tahun?

Apa yang saya nampak di sini ialah setiap manusia itu amat berhati-hati dengan setiap sen yang ingin dilaburkan. Mereka mahu pulangan yang paling maksima untuk tempoh yang singkat. Saya tidak menyalahkan mereka kerana itu memang hak mereka untuk tahu. Akan tetapi saya sentiasa bersikap terbuka untuk menjelaskan kepada mereka bahawa pelaburan didalam saham Unit Amanah adalah pelaburan untuk tempoh masa sederhana panjang iaitu sekitar 5 hingga 8 tahun untuk memastikan objektif pelaburan itu tercapai.

Setiap pelaburan yang memberikan pulangan yang tinggi dalam tempoh singkat adalah pelaburan yang berisiko tinggi. Pelaburan saham Unit Amanah adalah pelaburan dalam kategori rendah risiko.

Bagaimana Menggandakan Wang Anda?

Rules 72 adalah kaedah yang biasa diguna-pakai dalam menentukan gandaan wang anda berdasarkan kepada masa dan peratusan kadar pulangan yang diberi.

Rumus Rules 72 ialah =>   72 dibahagikan dengan kadar pulangan pelaburan atau dividen

Contoh :
Amin melabur RM10,000 dalam pelaburan A yang memberikan pulangan 8% setahun. Berapa lamakah wang 10,000 berganda menjadi 20,000?

Pengiraan : 72 / 8 = 9 tahun

Kiraan Rules 72 Untuk Pelaburan RM10,000

Berdasarkan pada jadual di atas, nilai pelaburan RM10,000 memerlukan masa selama 9 tahun untuk menggandakannya menjadi RM19,990. Ini adalah nilai terhampir bagi input RM10,000.

Itu adalah berdasarkan kepada input pulangan 8%. Bagaimana jika pulangan adalah sekitar 13%? Rasanya anda sudah mampu mengiranya menggunakan kalkulator. Kiralah. Ehmmm.....

Jadi sekarang anda telah pun tahu untuk menggandakan wang anda tidaklah sesusah mana, cuma anda perlu tahu memilih bentuk pelaburan yang sesuai.

Bacaan yang disyorkan :

• Bentuk pelaburan berlandaskan syariah

Saham Syariah Atau Saham Patuh Syariah

Saham syariah adalah ungkapan yang selalu disebut oleh orangramai yang merujuk kepada saham patuh syariah. Saham patuh syariah adalah saham yang telah diberi penilaian oleh Majlis Penasihat Syariah (MPS) mengikut kriteria-kriteria tertentu dan lulus terhadap penilaian tersebut lalu diberikan pengesahan sebagai patuh syariah.

Setakat 30/5/2014 terdapat 665 sekuriti patuh syariah yang tersenarai di Bursa Malaysia. Bagi tujuan pengklasifikasian sesebuah sekuriti itu, pihak MPS akan mendapatkan input dan sokongan dari pihak Suruhanjaya Sekuriti Malaysia (SC) akan hal-hal yang berkaitan dengan syarikat tersebut. MPS juga akan mendapatkan maklumat-maklumat dari laporan tahunan syarikat ataupun membuat pertanyaan terus kepada pihak syarikat jika didapati perlu.

Melalui SC, pihak MPS akan senantiasa mengkaji dan memantau status syariah sekuriti-sekuriti yang tersenarai di Bursa Malaysia pada setiap tahun, berdasarkan kepada dokumen penyata kewangan tahunan terkini yang telah diaudit.

Dalam menentukan sesebuah sekuriti itu tergolong didalam sekuriti patuh syariah, pihak MPS mengguna-pakai pendekatan kuantitatif dua peringkat iaitu tanda aras aktiviti perniagaan dan tanda aras nisbah kewangan. Dengan hal yang demikian, sesebuah sekuriti diklasifikasikan sebagai patuh syariah sekiranya aktiviti perniagaan dan nisbah kewangan mereka kekal berada dibawah paras tanda aras.

Pemantauan yang ketat secara penuh berdisiplin sentiasa menjadi amanah dan tanggungjawab MPS untuk memastikan  sesebuah sekuriti itu dinilai kembali atas faktor-faktor "cuaca ekonomi" yang mudah mempengaruhi aktiviti sesebuah syarikat. Kebiasaannya, demi untuk mengelakkan kerugian yang lebih besar atau demi untuk menjana pulangan modal yang lebih tinggi akan menyebabkan sesebuah syarikat yang pada asalnya menjalankan aktiviti 100% patuh syariah TETAPI kini terlibat dengan aktiviti perniagaan/pelaburan yang tidak patuh syariah. Ini menjadikan peranan MPS itu lebih besar dalam menjaga pelaburan umat Islam di Malaysia.


Bacaan yang disyorkan :

• Senarai syarikat saham Unit Amanah

Kenyataan Media Muzakarah JK Fatwa Mengenai Pelaburan ASN & ASB

Kenyataan Media Muzakarah JK Fatwa Mengenai Pelaburan ASN & ASB. Saya memetik petikan berikut di laman web al-ahkam.net. Kenyataan media ini amat sarat walaupun hanya secebis warkah yang ringkas. Saya cuba mencari kesahihan kenyataan media ini di laman-laman web yang lain seperti di www.e-fatwa.gov.my namun tidak berjumpa. Sekiranya pembaca terlihat dimana-mana web selain di al-ahkam.net sila beritahu saya di ruangan komen atau sms/whatsapp Naja 012-4670858.
_______________________________________________________

Kenyataan Media Muzakarah JK Fatwa Mengenai Pelaburan ASN & ASB

Mengenai isu pelaburan ASB dan ASN yang sejak akhir-akhir ini menimbulkan keresahan kepada masyarakat awam berpunca daripada tindakan pihak-pihak tertentu menyebarkan bahawa Suruhanjaya Sekuriti mengatakan ASB dan ASN adalah tidak patuh syariah. Perkara pertama yang perlu difahami dalam isu ini ialah perbezaan peranan antara Jawatankuasa Fatwa Majlis Kebangsaan Bagi Hal Ehwal Ugama Islam Malaysia (MKI), dan Suruhanjaya Sekuriti Malaysia dan pihak manakah yang diberi autoriti dalam mengeluarkan hukum di Malaysia.

Jawatankuasa Fatwa Kebangsaan yang ditubuhkan oleh Majlis Raja-Raja merupakan badan pengeluar dan penyelaras hukum hakam dalam apa-apa perkara berkenaan dengan agama Islam yang bersifat nasional yang melibatkan kepentingan seluruh umat Islam. Manakala Suruhanjaya Sekuriti pula adalah badan yang antara peranannya ialah membuat keputusan sama ada sesuatu sekuriti diklasifikasikan sebagai patuh syariah atau tidak berdasarkan garispanduan yang mereka tetapkan, bukan hukum atau fatwa.

Sepertimana semua sedia maklum Muzakarah Jawatankuasa Fatwa sejak dari tahun 2008 telah pun membincangkan isu pelaburan dalam ASN dan ASB dan telah memutuskan bahawa hukum melabur dalam Skim Amanah Saham Nasional (ASN) dan Skim Amanah Saham Bumiputra (ASB) serta dividen atau bonus yang diterima adalah harus. Keputusan yang dibuat ini adalah dengan melihat ruang lingkup yang luas bagi menjaga kepentingan dan maslahah umat Islam serta mengelakkan kemudharatan yang lebih besar terhadap sosio ekonomi Umat Islam.

Sebagai badan pengeluar hukum yang diberikan autoriti oleh Ulil Amri, Jawatankuasa Fatwa Kebangsaan menggunakan kaedah-kaedah serta dalil-dalil yang diiktiraf syarak. Hukum atau fatwa yang dikeluarkan juga mengambil kira aspek-aspek lain yang muktabar seperti kepentingan umum, keperluan dan maqasid syariyyah dan siasah syar'iyyah. Berbeza dengan metodologi Suruhanjaya Sekuriti dalam penyenaraian sekuriti patuh syariah yang antara lain mengadaptasi pendekatan kuantitatif yang mengguna pakai tanda aras aktiviti perniagaan dan tanda aras nisbah kewangan.

Sebagai badan yang diberikan peranan menentukan hukum hakam dalam isu-isu bersifat nasional seperti isu pelaburan ASN dan ASB ini, Jawatankuasa Fatwa melihat kekukuhan ekonomi umat merupakan salah satu masalah daruriyah yang perlu diberi perhatian serius oleh pemerintah selaku Ulil Amri, lebih-lebih lagi dalam situasi ekonomi masakini, yang menampakkan umat Islam tertinggal jauh di belakang. Islam menegah umatnya menjerumuskan diri dalam kemudharatan dan kefakiran yang boleh menggugat kekuatan ummah.

Setiap hukum yang diputuskan bukan hanya melihat dari satu aspek tertentu sahaja dan tidak melibatkan sebarang tanda aras berbentuk angka untuk memutuskannya sebagai halal, harus atau haram. Tetapi hukum yang diputuskan perlu memenuhi tuntutan keadilan, maslahah, menghindar daripada kerosakan dan keruntuhan yang lebih besar.

Dalam menentukan hujah keharusan dalam pelaburan ASN dan ASB ini, ada pihak-pihak yang berceramah di sana sini mengatakan hukum yang dikeluarkan oleh Muzakarah tidak mengikut syarak kerana berhujah menggunakan maslahah. Adalah sangat tidak tepat jika ada pihak-pihak tertentu yang mendakwa bahawa hujah bersandarkan maslahah ummah mengenepikan prinsip-prinsip Islam kerana maslahah juga adalah prinsip Islam yang perlu dipegang dalam penentuan sesuatu hukum. Semua pihak perlu memahami bahawa prinsip pensyariatan Islam yang telah digariskan iaitu kewajipan menjaga lima(5) perkara iaitu agama, nyawa, akal, zuriat dan keturunan serta harta benda perlu dipertahankan kerana ia menjadi tunjang kehidupan seluruh umat Islam. Sekiranya terjejas salah satu daripada perkara ini, maka umat Islam akan ditimpa kehinaan yang akan menjejaskan agama dan kehidupan.

Dalam hal ini, hukum ke atas pelaburan ASN dan ASB tidak boleh dilihat dari aspek tertentu sahaja, tetapi perlu mengambilkira semua kesan yang akan dihadapi oleh agama, umat Islam dan negara. Jawatankuasa Fatwa amat kesal sejak kebelakangan ini terdapat pihak-pihak tertentu yang cuba menimbulkan keraguan kepada masyarakat awam dengan memuatnaik surat daripada Suruhanjaya Sekuriti Malaysia (SC) (rekod surat-bertarikh 2009) yang mengatakan bahawa pelaburan ASN dan ASB sebagai tidak patuh syariah. Juga beberapa orang penceramah sentiasa membangkitkan isu haram melabur dalam ASN dan ASB ini dengan pelbagai hujah, dan dikatakan keputusan Muzakarah itu adalah menyimpang kerana ahlinya tidak mempunyai ilmu atau kepakaran dalam bidang ekonomi Islam. Semua pihak perlu maklum bahawa sebahagian daripada ahli Jawatankuasa Fatwa Kebangsaan juga turut/pernah menjadi ahli pakar di Suruhanjaya Sekuriti.

Di media sosial, blog-blog dan facebook, golongan yang mengakui sebagai ahli pakar ini cuba menimbulkan keresahan kepada masyarakat awam terhadap status ASN dan ASB dengan merujuk kepada surat yang dikeluarkan oleh SC tersebut. Isu pelaburan ASN dan ASB ini merupakan perkara ijtihadi, yang sememangnya akan mengundang polemik dan perdebatan jika semua pihak yang mendakwa sebagai ahli pakar mahu menegakkan pandangan masing-masing tanpa menghiraukan peranan pihak yang diberi autoriti dalam menentukan hukum.

Sewajarnya mereka yang melabelkan diri sebagai intelektual Islam ini memahami isu ini secara menyeluruh dan hak-hak Ulil Amri kerana akibat daripada sikap mereka yang gemar dan sengaja mempertikaikan hukum yang telah dibuat telah menimbulkan keresahan yang meruncing di kalangan umat Islam.

Situasi ini memperlihatkan bagaimana gusar dan resahnya umat Islam apabila sesuatu isu yang diperkatakan itu berkait dengan harta yang menjadi tonggak kelangsungan hidup setiap individu. Kegemparan yang ditimbulkan ini, hanya akan merugikan umat Islam sendiri. Adalah lebih bijak sesuatu perbezaan itu dibincang terlebih dahulu dengan pihak berkuasa daripada menimbulkan keresahan kepada masyarakat kerana Jawatankuasa Fatwa sentiasa bersikap terbuka dalam menerima pandangan yang positif dan konstruktif.

Keputusan hukum yang dikeluarkan oleh Jawatankuasa Fatwa adalah berpandukan kepada Ijtihad Jama'i dan konsensus semua ahli Jawatankuasa yang terdiri daripada para Mufti dan ahli-ahli pakar dalam bidang akidah, fiqh, hadith dan tafsir, muamalat dan sains, dan keputusan dibuat berdasarkan kajian pakar-pakar ekonomi Islam dan penjelasan terperinci oleh pihak pengurusan tertinggi PNB dan juga Majlis Penasihat Shariah PNB sendiri yang terdiri daripada pakar-pakar dan ulama berwibawa tanpa terikat dengan garis panduan atau metodologi badan lain yang jelas mempunyai fungsi yang berbeza.

Oleh itu, Jawatankuasa Fatwa Kebangsaan menasihatkan pihak-pihak berkenaan khususnya penceramah-penceramah berkenaan supaya menghentikan tindakan memprovokasi isu-isu yang melibatkan hukum hakam kerana walaubagaimana tinggi sekali pun ilmu dan kepakaran seseorang itu, adalah lebih bijak jika ianya disalurkan dengan cara yang beradab dan memahami terlebih dahulu peranan dan tugas pihak berkuasa serta kaedah dalam berfatwa atau mengeluarkan hukum supaya tidak mengundang kekacauan kepada ramai pihak.

Sekian, terima kasih.

PROF. EMERITUS TAN SRI DATO' DR. ABD. SHUKOR BIN HJ. HUSIN
Pengerusi Jawatankuasa Fatwa Majlis Kebangsaan Bagi Hal Ehwal Ugama Islam Malaysia
14 Februari 2014

_______________________________________________________

Bacaan yang disyorkan :

• Hukum Pelaburan ASB

Hukum Pelaburan Dalam ASB, ASN dan Seumpamanya

Muzakarah Jawatankuasa Fatwa Majlis Kebangsaan Bagi Hal Ehwal Ugama Islam Malaysia Kali Ke-80 yang bersidang pada 1 - 3 Februari 2008 telah membincangkan Pelaburan Dalam ASN, ASB Dan Seumpamanya. Muzakarah telah memutuskan seperti berikut:

Setelah mendengar taklimat dan penjelasan serta meneliti keterangan, hujah-hujah dan pandangan yang dikemukakan, Muzakarah bersetuju memutuskan bahawa bagi menjaga kepentingan dan maslahah umat Islam serta mengelakkan kemudharatan yang lebih besar, hukum melabur dalam skim Amanah Saham Nasional (ASN) dan Skim Amanah Saham Bumiputera (ASB) serta dividen atau bonus yang diterima adalah harus.

Keterangan/Hujah: 

• Hifz al-mal merupakan salah satu masalah daruriyah yang perlu diberi perhatian serius oleh pemerintah. Soal kekukuhan ekonomi umat adalah merupakan salah satu faktor penting kepada penerusan kemajuan umat Islam. Islam menegah umatnya menjerumuskan diri dalam kemudharatan dan kefakiran yang boleh menggugat kekuatan ummah.

• Setiap hukum yang diputuskan perlu memenuhi tuntutan keadilan, maslahah dan menghindar daripada kerosakan dan keruntuhan yang lebih besar. Dalam hal ini, Maybank adalah satu institusi perbankan Islam terbesar di Asia Pasifik. Sekiranya PNB melepaskan pegangan dalam Maybank, ia bukan hanya akan meruntuhkan ekonomi pemegang saham yang majoriti adalah orang Melayu Islam, bahkan ia juga akan memberi kesan besar kepada situasi ekonomi negara dan banyak organisasi berkaitan orang Islam. Begitu juga peluang pekerjaan yang melibatkan 16,531 kakitangan Bumiputera Islam juga akan turut terjejas

• Dalam menentukan hujah keharusan Islam dalam pelaburan ASN dan ASB ini, adalah tidak tepat hujah bersandarkan maslahah ummah ditafsirkan sebagai mengenepikan prinsip-prinsip Islam kerana maslahah juga adalah prinsip Islam yang perlu dipegang dalam penentuan sesuatu hukum.

• Prinsip pensyariatan Islam yang telah digariskan iaitu kewajipan menjaga lima(5) perkara iaitu agama, nyawa, akal, zuriat dan keturunan serta harta benda perlu dipertahankan kerana ia menjadi tunjang kehidupan seluruh umat Islam. Sekiranya terjejas salah satu daripada perkara ini, maka umat Islam akan ditimpa kehinaan yang akan menjejaskan agama dan kehidupan. Dalam hal ini, hukum ke atas pelaburan ASN dan ASB tidak boleh dilihat dari aspek tertentu sahaja, tetapi perlu mengambilkira semua kesan yang akan dihadapi oleh agama dan umat Islam.

• Dalam isu pelaburan yang bercampur antara halal dan haram, telah jelas bahawa PNB tidak melabur dalam sektor yang berkaitan dengan arak dan judi. Percampuran hanya berlaku dalam sektor kewangan di mana 70% pelaburan menepati syariah, hanya 30% sahaja pelaburan dalam Maybank yang dianggap masih tidak comply dengan syariah. Dalam keadaan ini, pelaburan dalam sektor yang halal lebih banyak daripada yang haram. Menurut sebahagian besar fuqaha’ iaitu Hanafi, Maliki, Shafi‘i dan Hanbali, pendekatan untuk mengharuskan masyarakat Islam melabur dalam saham syarikat yang bercampur aktiviti halal dan haram adalah berasas. Ini kerana fuqaha’ muktabar tidak mengharamkan syarikat sedemikian ketika menilai status syarikat yang dikongsi oleh orang Islam dan bukan Islam.

• PNB telah melaksanakan perubahan yang terbaik khususnya dalam aspek pelaburan bagi membolehkan penguasaan umat Islam. Dalam hal ini, maslahah umat Islam adalah penting dan kemudharatan yang lebih besar perlu dielakkan.

Artikel di atas dipetik dari portal rasmi fatwa Malaysia.

Bacaan lain yang disyorkan :

• Perbezaan ASB dan Saham Unit Amanah

Kesan GST Ke Atas Pelabur

Hari ini semakin ramai yang memperkatakan tentang kesan GST ke atas rakyat Malaysia.

Apakah itu Goods and Service Tax atau ringkasnya GST?
GST bermaksud Cukai Barangan Dan Perkhidmatan yang dikenakan kepada penjual dan pengguna. Ianya menggantikan Sales and Service Tax yang telah sekian lama diguna-pakai di Malaysia. GST akan berkuatkuasa pada 1 Apr 2015.

Kesan GST Ke Atas Pelabur

Bagi para pelabur dalam Saham Unit Amanah, mereka hanya akan dikenakan GST pada yuran dan caj sahaja, bukannya kepada jumlah nilai pelaburan yang ada. Emmm...tentu ramai yang pengsan kalau 6% GST dikenakan pada jumlah pelaburan mereka. Berapa ya...kalau pelaburan RM100K dan GST 6%, Wow! RM6K bayar GST bulat-bulat. Sekali lagi dinyatakan di sini, hanya yuran dan caj yang dikenakan oleh syarikat Unit Amanah sahaja yang dikenakan GST.

Apakah GST Lebih Baik Dari SST?
Untuk mengetahui manakah yang lebih baik, mari kita ikuti keadaan yang berlaku ke atas seorang rakyat Malaysia yang bernama Azli. Azli telah membeli sebuah rumah dan kini dalam proses mengubahsuai rumah tersebut. Beliau telah melantik sebuah syarikat senibina untuk melukis pelan rumah banglo idaman mereka. Beliau juga memberitahu kepada syarikat tersebut bahawa segala urusan berkaitan guaman, dimasukkan ke dalam kos yang perlu dibayar kepada syarikat senibina tersebut.

Berikut adalah caj-caj yang dikenakan :

• Perkhidmatan Telekomunikasi - Caj RM3,000
• Perkhidmatan Guaman - Caj RM8,000
• Perkhidmatan Arkitek - Caj RM49,000

Ikuti penerangan berkenaan cara kiraan SST dan GST. Lihat apakah GST itu lebih buruk kesannya kepada pengguna.

Perbezaan Kiraan GST dan SST

Anda akan dapat lihat diakhirnya pengguna lebih mendapat manfaat dengan cara kiraan GST dengan penjimatan sebanyak RM699.60. 

Cuma persoalannya disini, apakah syarikat senibina tersebut berlaku jujur kepada pengguna dengan hanya mengenakan caj sebanyak RM3,000 untuk caj telekomunikasi? Kemungkinan syarikat tersebut mengenakan caj RM3,180 (termasuk 6% GST).

INGAT! Antara tujuan GST dilaksanakan adalah untuk mengelakkan cukai berganda ke atas pengguna.

Apakah mekanisme yang ada pada pengguna untuk mengetahui bahawa mereka tidak dikenakan cukai berganda?

Senarai Syarikat Unit Trust

Memang banyak syarikat pengurusan unit trust yang telahpun beroperasi buat sekian lamanya cuma pelaburan didalam unit trust ini tidak begitu popular dikalangan masyarakat khususnya masyarakat Melayu. Masyarakat Melayu lebih cenderung memilih Amanah Saham Bumiputera sebagai saluran pelaburan mereka. Amat ketara sekali perbezaan pulangan kedua-dua jenis pelaburan ini. Walaubagaimanapun, keputusan terletak pada diri anda sebagai pelabur.

Senarai Syarikat Unit Trust

Berikut adalah senarai Unit Trust Management Companies yang dipetik dari laman web FiMM pada 11/3/2015 1300hrs.

1. ABERDEEN ISLAMIC ASSET MANAGEMENT SDN BHD
2. AFFIN HWANG ASSET MANAGEMENT BERHAD
3. AMANAH MUTUAL BERHAD
4. AMANAH SAHAM KEDAH BERHAD
5. AMANAH SAHAM NASIONAL BERHAD
6. AMANAH SAHAM SARAWAK BERHAD
7. AMANAHRAYA INVESTMENT MANAGEMENT SDN BHD
8. AMINVESTMENT SERVICES BERHAD
9. APEX INVESTMENT SERVICES BERHAD
10. ARECA CAPITAL SDN BHD
11. BIMB INVESTMENT MANAGEMENT BERHAD
12. CIMB-PRINCIPAL ASSET MANAGEMENT BERHAD
13. EASTSPRING INVESTMENTS BERHAD
14. FRANKLIN TEMPLETON GSC ASSET MANAGEMENT SDN BHD
15. HONG LEONG ASSET MANAGEMENT BHD
16. INTER-PACIFIC ASSET MANAGEMENT SDN BHD
17. KAF FUND MANAGEMENT SDN BHD
18. KAF INVESTMENT FUNDS BERHAD
19. KENANGA INVESTORS BHD
20. KUMPULAN SENTIASA CEMERLANG SDN BHD
21. LIBRA INVEST BERHAD
22. MANULIFE ASSET MANAGEMENT SERVICES BERHAD
23. MAYBANK ASSET MANAGEMENT SDN BHD
24. MIDF AMANAH ASSET MANAGEMENT BERHAD
25. PACIFIC MUTUAL FUND BERHAD
26. PELABURAN JOHOR BERHAD
27. PENGURUSAN KUMIPA BERHAD
28. PERMODALAN BSN BERHAD
29. PHEIM UNIT TRUSTS BERHAD
30. PHILLIP MUTUAL BERHAD
31. PMB INVESTMENT BERHAD (formerly known as ASM INVESTMENT SERVICES BERHAD)
32. PTB UNIT TRUST BERHAD
33. PUBLIC MUTUAL BERHAD
34. RHB ASSET MANAGEMENT SDN BHD (formerly known as RHB INVESTMENT MANAGEMENT SDN BHD)
35. RHB ISLAMIC INTERNATIONAL ASSET MANAGEMENT BERHAD (formerly known as OSK-UOB ISLAMIC FUND MANAGEMENT BERHAD)
36. SAHAM SABAH BERHAD
37. TA INVESTMENT MANAGEMENT BERHAD
38. UOB Asset Management (Malaysia) Berhad

Tercari-cari apakah bentuk pelaburan yang sesuai untuk anda?
Apakah hukum pelaburan ASB? Dapatkan maklumat berkaitannya di sini.

Ejen Unit Trust Berlesen

Mungkin telah ramai yang terkena dengan penipuan licik si ejen unit trust yang tidak berlesen. Dalam ertikata yang lain, mereka bukannya ejen unit trust tetapi mempunyai sedikit ilmu pengetahuan tentang unit trust dan mempunyai borang unit trust yang asli ataupun yang di fotokopi.

Ejen Unit Trust Berlesen

Pastikan ejen yang berurusan dengan anda adalah ejen yang berdaftar dengan Federation of Investment Managers Malaysia (FiMM). Anda boleh menyemaknya di sini, Is My Consultant Authorised?. Ringkasnya, untuk mengelakkan sebarang penipuan, anda sebagai pelabur tidak dibenarkan sama sekali untuk menyerahkan wang tunai bagi pelaburan yang anda inginkan. Semua transaksi kewangan mesti menggunakan cek. Caranya anda dikehendaki ke bank untuk mendapatakan bank deraf. Ejen sama sekali tidak dibenarkan untuk menerima wang tunai bagi pihak syarikat saham unit amanah.

Semak Kesahihan Ejen Sahama Unit Amanah

Teks berikut adalah kenyataan dari FiMM.

BERHATI-HATI TERHADAP ORANG YANG TIDAK BERDAFTAR DENGAN FIMM

FIMM telah mendapat maklumat bahawa terdapat kes penipuan melibatkan pengambilan wang daripada orang ramai oleh orang-orang yang tidak berdaftar dengan FIMM, kononnya, bagi tujuan pelaburan dalam tabung unit amanah.

Orang ramai dinasihatkan bahawa hanya Perunding Unit Amanah yang berdaftar dengan FIMM dibenarkan menjual tabung unit amanah.Orang ramai boleh mendapatkan pengesahan bahawa seseorang itu berdaftar dengan FIMM sebagai Perunding Unit Amanah dengan menghubungi FIMM di talian 03- 2093 2600 (Jabatan Pendaftaran Peniagaan) atau menggunakan kemudahan pengesahan yang disediakan di sini.

Orang ramai dinasihatkan untuk tidak membuat sebarang bayaran tunai kepada mana-mana perunding unit amanah atau mengeluarkan cek atas nama mana-mana perunding unit amanah. Bagi bayaran melalui bank draf atau cek, orang ramai dinasihatkan untuk menghubungi syarikat pengurusan unit amanah yang berkenaan untuk mendapatkan panduan mengenai cara pengeluaran bank draf atau cek tersebut.

Sekiranya anda mempunyai sebarang maklumat, aduan atau pertanyaan mengenai penjualan tabung unit amanah oleh orang-orang yang tidak berdaftar dengan FIMM, sila hubungi Biro Aduan FIMM di talian 03-2092 3800 atau e-mel kepada legalcomp@fimm.com.my

Bagi menjelaskan apa itu saham unit amanah secara lebih terperinci, anda boleh menghubungi saya, Naja 012-4670858, seorang perunding saham unit amanah berlesen.

Hukum Pelaburan Amanah Saham Bumiputera

Ramai orang Islam yang masih tertanya-tanya mengenai status hukum pelaburan Amanah Saham Bumiputera. Memanglah isu halal haram ini agak sensitif. Kalau anda membuat carian di internet berkaitan perkara ini memang banyak sekali yang memaparkan isu ini.

Baiklah, saya tertarik dengan penjelasan isu ini dari Prof. Madya Dato' Dr. Mohd Asri Zainul Abidin. Inilah intipati berkaitan isu ASB dalam ceramah beliau.

Penerangan PNB

• Peranan PNB dalam menjaga kepentingan orang Islam dalam pemegangan asset-asset Negara. Dalam hal ini sememangnya PNB berjaya dalam melaksanakan objektif tersebut.
• Mereka telah membuat syarat dalam pelaburan mereka bahawa tidak ada pelaburan ke atas syarikat yang terlibat dengan urusniaga judi dan arak.
• Anak-anak syarikat PNB yang lain ada mempunyai penasihat-penasihat syariah.
• Jumlah wang PNB terlalu besar, sekiranya ingin diletakkan didalam institusi perbankan Islam, ia memerlukan 40 bank bersaiz Bank Islam. Bank yang boleh menerima wang pelaburan mereka adalah Maybank. Dengan penglibatan PNB dengan Maybank, telah ramai orang Islam yang menjadi kakitangan Maybank, kaunter Islam Maybank menjadi yang terbesar, Takaful Maybank menjadi yang terbesar di Asia.

Banyak faktor-faktor yang menyokong niat murni PNB dalam menjaga kepentingan orang Islam di Malaysia tetapi ianya belum cukup sempurna lagi. Sekiranya PNB menarik balik pelaburan dari Maybank, risikonya ialah keruntuhan rangkaian kekuatan orang Islam di Malaysia dari segi kewangan dan pemilikan syarikat-syarikat utama yang menentukan negara.

Mereka berusaha untuk keluar dari isu ini tetapi pada masa ini belum lagi berkemampuan dalam menangani masalah ini. 

Hukum Pelaburan Amanah Saham Bumiputera

Majlis Fatwa Kebangsaan telah bersetuju dengan keadaan darurat dan keperluan ini dan membenarkan orang Islam melabur dalam ASB, TETAPI, PNB mesti menubuhkan panel syariah mereka untuk memastikan keadaan darurat itu terkawal.



Semoga di suatu hari nanti jika boleh dalam masa terdekat ini, PNB dapat keluar dari keadaan darurat tersebut bagi menjadikan pelaburan ASB bersih 100% dari isu-isu haram. Apabila hukum pelaburan Amanah Saham Bumiputera diklasifikasikan sebagai patuh syariah, mungkin akan lebih ramai pelabur Islam yang akan membuka akaun ASB.

Bacaan lain yang saya syorkan :

• Cara Kira Dividen ASB
• Cara Kira Bonus ASB
• Perbezaan Saham Unit Amanah dan ASB

 

Pelaburan Saham Unit Amanah Dan ASB

Pelaburan Saham Unit Amanah adalah berbeza dengan pelaburan ASB. Paling jelas ialah, ASB diniagakan secara tetap pada kadar RM1 bagi setiap unit yang dibeli dan RM1 juga pada setiap unit yang dijual, MANAKALA, Saham Unit Amanah adalah diniagakan mengikut nilai semasa.

Amanah Saham Bumiputera
Harga : Beli pada RM1 dan jual juga pada RM1. Setiap 1 unit adalah 1 ringgit.
Soalan : Apa yang untungnya melabur dalam ASB?


Jawapan : 
Keuntungan dikira pada setiap hujung tahun dan keuntungan dimasukkan ke dalam akaun pelabur pada awal tahun. Sebab itulah kesesakan teruk di pejabat-pejabat Pos Malaysia dan bank-bank yang menjadi ejen ASB. Ingat ye, tidak semua bank menjadi ejen ASB. Kenapa ye? Entahla aku pun tak tau. Mungkin sebab komisyen yang mereka terima tidak tinggi. Kalau di bank sekalipun hanya satu sahaja kaunter untuk urusan ASB. Macam dianak-tirikan aje. Tapi itu lah hakikatnya sebab ASB bukan produk bank tersebut. Ada aku kesah? Anda kena lah faham masalah ini. Jangan salahkan bank pulak. Kalau nak cepat, pergila ke pejabat ASB di bangunan PNB, Jalan Tun Razak ye.

Ringkasnya, cara pengiraan ialah jumlah pelaburan darab peratus dividen yang diumumkan oleh PNB. Nak lebih detail, bacalah posting terdahulu berkenaan Cara Kira Dividen ASB.

Apa Bezanya ASB dan Unit Trust?

Saham Unit Amanah
Ok, bagaimana pula dengan Saham Unit Amanah?
Nilai sesuatu Saham Unit Amanah adalah sepertimana nilai saham yang diniagakan di Bursa Saham Kuala Lumpur. Ianya seperti pasang-surut air laut, ada ketika naik, ada ketika turun.

Harga : 
Tidak ditetapkan pada nilai tertentu. Beli pada X harga dan jual pada X+- harga. Ooo...bahaya ni, buatnya beli masa harga tinggi, lepas tu jual pula masa harga rendah.

Penyelesaiannya : Jangan jual, simpan dahulu dan berbincanglah dengan perunding Saham Unit Amanah anda untuk mengetahui bilakah masa yang sesuai untuk menjual unit-unit yang anda ada. Kita perlu tahu dan mesti diberitahu oleh setiap perunding Saham Unit Amanah bahawa pelaburan unit amanah adalah untuk tempoh sederhana lama hingga ke tempoh yang lama. Untuk lebih mudah, pelaburan mestilah sekitar 5 tahun hingga ke 8 tahun untuk memaksimakan keuntungan.

INGAT! Pelaburan yang memberikan pulangan yang tinggi dalam tempoh singkat, adalah pelaburan yang AMAT BERISIKO TINGGI.

Seseorang perunding perlulah beretika dalam proses menerangkan risiko Saham Unit Amanah kepada bakal pelanggannya. Sikap jujur amat penting untuk mengelakkan kesan tempias buruk terhadap perunding-perunding yang lain.

Soalan : Apa yang untungnya melabur dalam Saham Unit Amanah?
Jawapan :
Keuntungan Saham Unit Amanah terbahagi kepada 2 iaitu :

• pengembangan modal dan
• pengagihan hasil dividen

Inilah kelebihan yang ada pada Saham Unit Amanah berbanding ASB. ASB hanya memberikan dividen tetapi nilai modal masih tetap sama pada nilai 1 unit = 1 ringgit.

Ambil contoh dibawah dalam pengiraan berikutnya.
Pada 2/1/2013, anda melabur RM50,000 dalam Saham Unit Amanah dan nilai 1 unit pada ketika itu adalah RM1.03. Lima tahun kemudian, anda ingin menjual ke semua saham yang ada dan pada ketika itu nilai saham seunit adalah RM1.45.

Pengembangan modal berlaku atas kesan dari kenaikan harga semasa.

Ilustrasi Pengembangan Modal :


Kiraan :
Unit beli = 50,000 bahagi 1.03 = 48,543 unit
Unit jual = 48543 darab 1.45 = RM 70,388

Keuntungan = unit jual - unit beli = 70,388 - 50,000 = 21,844
Purata untung setahun = 21,844 / 5 tahun = RM 4,368

Banyak tak? Ehmm...tak banyak. Bukan tak banyak, tapi tak cukup lumayan.
Memangla nampak tak lumayan sebab tak diambil jumlah dividen yang diberi.

Keuntungan Dari Hasil Dividen

Ilustrasi Keuntungan Melalui Dividen :
Unit beli = 48,543 unit
Dividen diagihkan = 5 sen, maka, 48,543 x 5 sen = RM2427

Katalah, dividen ini ditunaikan setiap tahun, dan kadar pengagihan dividen kekal 5 sen setiap tahun, maka, RM2427 x 5 tahun = RM12,135

Jumlah Keuntungan Selepas 5 tahun
Keuntungan dari pengembangan modal + Keuntungan dari hasil dividen iaitu RM 21,844 + RM12,315 = RM33,979

Purata untung setahun adalah RM 6,795. Jika ASB memberikan RM 4,000 (8% setahun), yang mana lebih menguntungkan. Tambahan pula pelaburan Saham Unit Amanah boleh dilaburkan ke saluran patuh Syariah (anda boleh ikuti posting berkaitan halal haram ASB dengan klik di sini).

Ikuti kiraan yang lebih detail di posting berikutnya. Di posting ini, saya tidak mahu menceritakan lebih detail tentang pengiraannya kerana tujuan posting ini ialah untuk menerangkan perbezaan pulangan pelaburan Saham Unit Amanah dan ASB.

Tetapi sekiranya anda memerlukan penerangan yang lebih jelas, sila hubungi saya, Naja 012-4670858, seorang perunding Saham Unit Amanah berlesen.